DistIT receives bondholder approval for short-term extension

DistIT AB (publ) (“DistIT” or the “Company”) announces that the written procedure initiated by the Company on 28 April 2025 regarding, inter alia, a short-term extension of the maturity of its outstanding senior unsecured corporate bonds has been successfully completed. In parallel, a separate written procedure is ongoing to seek bondholder approval of the previously announced principal agreement for the recapitalisation of the Company.

On 28 April 2025, the Company initiated a written procedure (the “Written Procedure”) regarding its outstanding senior unsecured corporate bonds with a maximum nominal amount of SEK 300 million and ISIN SE0015949359 (the “Bonds”), in order to obtain bondholder approval for, among other things, an extension of the Bonds’ maturity to 2 June 2025, to enable final negotiations of a principal agreement with certain bondholders concerning the recapitalisation of the Company.
A sufficient number of bondholders participated in the Written Procedure to form a quorum, and the requisite majority voted in favour of the Company’s request. Accordingly, the agent, Nordic Trustee & Agency AB (publ), has today concluded the Written Procedure. The amended terms and conditions will be made available on the Company’s website. In connection with the extension of the Bonds’ maturity, the Company intends to postpone the last day of trading in the Bonds to 2 June 2025.

As previously announced on 13 May 2025, the Company has initiated a second and separate written procedure to obtain bondholder approval for the implementation of the recapitalisation of the Company in accordance with the previously communicated principal agreement. This ongoing written procedure is independent from the now completed written procedure relating to the short-term maturity extension. Bondholders who participated in the first written procedure are also required to vote in the second written procedure for their vote to be considered in the recapitalisation decision.

The second written procedure runs until 2 June 2025. However, it may be concluded earlier if the required majority is obtained prior to the expiry of the voting deadline. The outcome will be announced by the Company following the conclusion of the voting process.

For questions regarding the administration of the Written Procedure, please contact the Agent at voting.sweden@nordictrustee.com or +46 8 783 79 00.

DistIT erhåller godkännande från obligationsinnehavare för kort förlängning av löptid

DistIT AB (publ) (”DistIT” eller ”Bolaget”) meddelar att det skriftliga förfarande som Bolaget initierade den 28 april 2025, avseende bland annat en kort förlängning av Bolagets utestående seniora icke säkerställda företagsobligationer, har slutförts framgångsrikt. Parallellt pågår ett separat skriftligt förfarande i syfte att inhämta obligationsinnehavarnas godkännande av den tidigare kommunicerade rekapitaliseringslösningen.

Bolaget initierade den 28 april 2025 ett skriftligt förfarande (eng. written procedure) avseende Bolagets utestående seniora icke säkerställda företagsobligationer med ett maximalt belopp om 300 miljoner kronor och ISIN SE0015949359 (”Obligationerna”), i syfte att erhålla godkännande för bland annat en förlängning av Obligationernas löptid till 2 juni 2025, för att möjliggöra slutförhandling av en principöverenskommelse med vissa obligationsinnehavare avseende rekapitalisering av Bolaget (det ”Skriftliga Förfarandet”).

Ett tillräckligt antal obligationsinnehavare deltog i det Skriftliga Förfarandet för att uppnå kvorum och en erforderlig majoritet av obligationsinnehavarna röstade för att godkänna Bolagets begäran. Följaktligen har agenten, Nordic Trustee & Agency AB (publ), idag avslutat det Skriftliga Förfarandet. Ändringarna av villkoren för Obligationerna gäller från och med dagens datum. De ändrade villkoren för Obligationerna kommer att finnas tillgängliga på Bolagets webbplats. I samband med förlängningen av Obligationernas löptid avser Bolaget att senarelägga sista handelsdag för Obligationerna till den 2 juni 2025.

Som Bolaget meddelade den 13 maj 2025 har Bolaget initierat ett andra och separat skriftligt förfarande i syfte att erhålla godkännande från obligationsinnehavarna för implementering av rekapitaliseringen av Bolaget enligt den tidigare kommunicerade principöverenskommelsen. Detta pågående skriftliga förfarande är fristående från det nu avslutade skriftliga förfarandet avseende löptidsförlängning. Obligationsinnehavare som deltog i det första skriftliga förfarandet behöver även rösta i det andra skriftliga förfarandet för att deras röst ska beaktas i beslutet om rekapitaliseringen.

Det andra skriftliga förfarandet pågår till och med den 2 juni 2025. Förfarandet kan dock komma att avslutas i förtid om erforderlig majoritet uppnås dessförinnan. Utfallet kommer att offentliggöras av Bolaget efter avslutad omröstning.

För frågor kring administrationen av det Skriftliga Förfarandet, vänligen kontakta Agenten på voting.sweden@nordictrustee.com eller +46 8 783 79 00.

DistIT offentliggör obligationsprospekt

Den 3 maj 2018 meddelade DistIT AB (publ) ("DistIT" eller "Bolaget") att Bolaget placerat seniora icke säkerställda obligationer om 240 miljoner kronor. Obligationerna emitteras under en total ram om 500 miljoner kronor med förfall i maj 2022 och en rörlig ränta om STIBOR 3m + 5,0 procent.

Med anledning av obligationsemissionen har DistITs styrelse upprättat ett prospekt. Finansinspektionen har idag den 5 juli 2018 godkänt prospektet. Obligationerna avses att registreras för handel vid Nasdaq Stockholm den 6 juli 2018.

Prospektet finns tillgängligt i elektronisk form på DistITs webbplats www.distit.se och Finansinspektionens webbplats www.fi.se samt på begäran i pappersformat på DistITs huvudkontor, Alfred Nobels allé 109, 146 48 Tullinge.

Arctic Securities AS, filial Sverige har agerat finansiell rådgivare och Advokatfirman Lindahl KB har varit legal rådgivare.

Stockholm den 5 juli 2018

DistIT AB (publ)
Styrelsen

För mer information vänligen kontakta:
För ytterligare information:
DistIT AB (publ)
Arne Myhrman, t.f. VD och koncernchef
Mobil +46 73 383 6467
E-post: arne.myhrman@distit.se

Informationen är sådan som DistIT AB (publ) ska offentliggöra enligt lagen (1991:980) om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades genom ovanstående kontaktpersons försorg för offentliggörande den 5 juli 2018 kl. 13.30

DistIT AB (publ)
DistIT ska förvärva, äga och utveckla nischdistributörer inom IT, Mobility, Hemelektronik, Nätverk och Datakommunikation i Norden och Baltikum. Företag inom DistIT-koncernen levererar både B2B- och B2C-produkter till IT-marknaden i Norden och Baltikum. Aktierna i DistIT är listade på First North Premier under kortnamnet DIST och företagets Certified Adviser är Erik Penser Bank AB.